没有什么比罚单金额更能证明监管机构的“铁腕”治理力度，这一次是1.16亿元。

就在4月30日，人民银行营业管理部公布了一则行政处罚信息，商银信支付服务有限责任公司（以下简称“商银信”）因涉十六项违规，被没收违法所得5,009.097471万元，并处罚款6,588.694167万元，罚没合计11,597.791638万元，这也创造了新的第三方支付机构罚单纪录。

细数一下，商银信的16大违规几乎可以说把第三方支付机构不该踩的“红线”踩了个遍：擅自中止支付业务；挪用备付金；变相出借预付卡发行与受理资质；未按规定开展备付金集中交存；未按规定设置特约商户银行结算账户；未严格落实特约商户实名制，存在资料不实商户；未及时发现处置特约商户转接支付接口的情况；为非法集资平台直接提供支付结算服务；违反T+0资金结算服务管理规定；未对购买预付卡的客户进行有效身份识别，存在购卡人以商银信公司员工名义批量购买预付卡的情况；预付卡核心系统信息***集不全面；预付卡业务未按规定管理客户备付金；未按规定保存预付卡业务商户资料；未按规定结算商户资金；在互联网支付业务中未按规定管理特约商户资料，存在没有商户入网资料及合作协议的问题；在互联网支付业务中未按规定管理特约商户信息管理系统商户资料信息。

当然，作为高管也没能逃过处罚。处罚信息显示，时任商银信董事长林耀、时任商银信风险管理部总监/高级风控经理张月对商银信下列违法违规行为负有责任：（1）未及时发现处置特约商户转接支付接口的情况；（2）为非法集资平台直接提供支付结算服务；（3）违反T+0资金结算服务管理规定。因此，给予警告，并分别处罚款45万元、20万元。

这不是商银信第一次被罚了。2016年8月，商银信曾因违反非金融机构支付服务管理、预付卡业务管理、备付金管理相关规定，被央行罚款12万。

根据公司**的介绍，商银信支付服务有限责任公司于2007年9月29日在北京依法注册成立瑞银信电签版pos机费率，注册资金1亿元人民币;北京作为支付服务总部，目前已于上海、深圳、广州、厦门、西宁、湖北、山西、内蒙等地设立分公司。旗下的业务包括互联网支付、移动支付、预付费支付、O2O支付服务等。

根据2019年11月5日的一则信息披露，德国数字金融平台Wirecard以至多8070万美元的价格收购北京商银信支付AllScore Payment Services所有股份，该框架协议当天在北京签署。根据惯例和法规的相关条件，在完成交易后，Wirecard将持有AllScore的所有股份的80％。两年后，认购期权使Wirecard能够收购剩余的20％股份。这也使得商银信成为是继国付宝之后，又一家外资控股的支付企业。

Wirecard表示，此次收购将使其能够为中国商户提供收单服务和跨境收单，国际商户也将获得接触中国客户的渠道，并能够使用他们的货币进行清算。

被收购的商银信在合规管理上并没能与国际接轨。一位用户在21聚投诉网站上称，因为被非法网站诱导，购买了现货原油，而商银信作为第三方支付机构，为非法网站提供了支付接口和支付服务，导致该用户损失惨重，有同样经历的用户多达数十人。

另据江苏省金湖县人民法院刑事判决书显示，上海涛周网络科技有限公司名下的“云盛支付”平台累计通过商银信和国付宝等，为“狼牙”“新****”网站等多家网站提供在线资金支付接口，并结算资金54亿余元，累计获利约1943万元。

商银信的麻烦远不止这些。天眼查显示，商银信目前司法风险高达68项，其中包括31条法律诉讼，7条开庭公告，此外，因未按时履行法律义务，商银信于2020年4月3日被北京市第二中级人民法院列为“被执行人”，涉及执行标的约1.24亿元。

其实，早在2015年，创始人林耀东就曾经希望把商银信股份出手。2015年ST厦华曾公告，**定增收购商银信支付，通过向特定对象发行股份募集5.06亿元资金，1.06亿用来收购苹果信息公司26.5%的股权、2亿对苹果信息公司增资及2亿补充上市公司流动资金。该并购案最终未达成。

2016年5月，北京国石天玺投资有限公司（下称 “国石天玺”）控股股东宗玉杰与林耀、商银信公司、北京苹果公司、隆和商贸公司协议，约定宗玉杰出借1亿元，质押北京苹果69%股份，后续就北京苹果、商银信的并购事宜进行进一步合作；若双方签署《股权转让协议》，该笔借款可无息转为股权转让的首笔款项。

当年11月，宗玉杰向对手方发出《关于解除的通知》称，对方多次出现严重违约，因此终止协议。由于已通过借贷支付1亿元，并涉及逾期还款等问题，双方陷入法律纠纷。

由于早期第三方支付的野蛮生长给支付市场和客户资产安全带来潜在威胁，近年监管层先后出台备付金集中存管、“断直连”、支付牌照收紧等政策瑞银信电签版pos机费率，保护消费者合法权益，促进支付机构健康发展。

另一方面央行对违规行为也频频开出巨额罚单。上一个纪录还是不久前瑞银信创造的。今年3月，央行深圳市中心支行向深圳瑞银信信息技术有限公司开出6张罚单，合计罚款6201.5万元。从瑞银信到商银信，破纪录的时间只有短短两个月。

在强监管下，行业盈利模式发生变化。支付机构失去了备付金利息、部分隐性收入和银行费率优惠，同时通道成本提高，支付机构利润变薄。近三年新牌照发放基本停滞，存量牌照进入清理整合阶段，小型第三方支付机构或被大型互联网或互联网金融企业收购，第三方支付行业集中度将进一步提升。

目前国内C端支付基本被支付宝、财付通两大巨头垄断；中小支付机构竞争激烈，被电商、消费金融收购的现象十分常见，多通过收购方**、平台、场景实现差异化经营。

相反，第三方支付的B端市场潜力巨大，由于B端尚未形成寡头竞争局面，市场集中度不高，涌现出拉卡拉、快钱等优秀支付企业。未来，支付机构能否以金融科技赋能，实现商户综合解决方案的定制化，将成为支付竞逐B端的关键点。

东兴证券分析报告认为，未来产业支付市场潜力巨大，跨境支付为重点竞争领域。产业支付将成为传统行业数字化转型的主要方向。未来第三方支付机构将更多地聚焦中小企业数字化升级需求，依靠云计算、智能风控等技术定制方案，解决中小企业的运营效率和成本问题，加快中小企业数字经济融合发展。

跨境支付市场需求旺盛、业务模式尚未成熟，将成为重点竞争领域；叠加政策层面利好，我国支付企业在全球市场的占有率有望进一步提升。在当前**肺炎疫情下，跨境电商、跨境旅游、留学教育受到较大冲击。作为跨境交易的基础设施，支付机构面临跨境支付业务量下滑的现状；服务本地用户，聚合本地移动支付方式将成为新突破点。

新金融记者 盛长琳